Rasio bank · 2 dari 4
NPL bank: kredit bermasalah, pencadangan, dan cara membacanya
Laba bank bisa terlihat gemuk hari ini dan menyusut tahun depan bila banyak kredit tidak kembali. Non-performing loan (NPL) adalah cara paling umum untuk mengukur seberapa besar porsi kredit yang sudah bermasalah. Di bawah ini NPL diurai bersama pasangan setianya, yaitu cadangan kerugian.
Lima kolektibilitas kredit
Bank di Indonesia menggolongkan kredit ke dalam lima tingkat kolektibilitas, dari yang lancar sampai macet. Kredit yang masuk tiga golongan terbawah dihitung sebagai kredit bermasalah.
| Kol. | Nama | Masuk NPL? | Gambaran |
|---|---|---|---|
| 1 | Lancar | Tidak | Cicilan dibayar sesuai jadwal |
| 2 | Dalam perhatian khusus | Tidak | Mulai ada tunggakan, masih dipantau |
| 3 | Kurang lancar | Ya | Tunggakan makin panjang |
| 4 | Diragukan | Ya | Pengembalian semakin tidak pasti |
| 5 | Macet | Ya | Pembayaran praktis berhenti |
Batas hari tunggakan untuk setiap golongan diatur regulator dan dapat berbeda menurut jenis kredit; rinciannya ada di peraturan regulator dan tidak kami salin. Yang penting untuk pembaca saham adalah memahami bahwa kolektibilitas 2 adalah “ruang tunggu”: kredit di sini belum dihitung bermasalah, tetapi bisa turun kelas.
Menghitung NPL gross dan net
NPL gross = kredit kolektibilitas 3–5 ÷ total kredit.
NPL net memperhitungkan cadangan yang sudah disisihkan khusus untuk kredit bermasalah itu. Rumus persisnya bisa berbeda antarbank, tetapi gagasannya sama: berapa porsi kredit bermasalah yang belum tertutup cadangan.
| Pos | Nilai |
|---|---|
| Total kredit | 600 |
| Kredit kolektibilitas 2 | 30 |
| Kredit kolektibilitas 3–5 | 15 |
| Cadangan kerugian penurunan nilai (seluruh kredit) | 27 |
NPL gross = 15 ÷ 600 = 2,5%. Rasio cakupan (coverage) = 27 ÷ 15 = 180%, artinya cadangan yang tersedia hampir dua kali nilai kredit bermasalah. Kredit kolektibilitas 2 mencapai 30 ÷ 600 = 5%, dua kali lipat NPL-nya. Angka terakhir ini sering luput, padahal bisa menjadi petunjuk arah NPL berikutnya.
Cadangan: tempat laba “disimpan” untuk hari buruk
Setiap kali bank menambah cadangan, jumlah itu dicatat sebagai beban dan mengurangi laba periode tersebut. Beban ini disebut biaya pencadangan atau biaya kredit. Ada dua pola yang perlu dikenali:
- Cadangan dibangun lebih awal. Bank menyisihkan banyak ketika ekonomi goyah, laba turun, tetapi coverage naik. Bila kredit ternyata pulih, beban tahun-tahun berikutnya bisa mengecil.
- Cadangan ditarik untuk menutup kerugian. Coverage turun karena kredit macet dihapusbukukan. Laba bisa terlihat stabil padahal bantalan menipis.
Karena itu, laba yang naik dengan coverage yang turun perlu dibaca dengan hati-hati, sama seperti NIM yang naik diikuti NPL yang naik.
Kredit restrukturisasi dan loan at risk
Bank dapat merestrukturisasi kredit nasabah yang kesulitan, misalnya memperpanjang tenor atau menurunkan cicilan. Kredit semacam ini bisa tetap berstatus lancar walaupun risikonya lebih tinggi. Sejumlah bank besar di Indonesia melaporkan ukuran yang lebih luas yang disebut loan at risk, menggabungkan kolektibilitas 2, kredit restrukturisasi, dan NPL. Bila bank yang Anda baca menyajikannya, pakailah sebagai pelengkap NPL.
Kaitan dengan model bisnis
NPL tidak bisa dibandingkan mentah-mentah antarbank. Bank yang banyak melayani usaha mikro wajar memiliki NPL lebih tinggi daripada bank korporasi, dan kompensasinya adalah bunga yang lebih tinggi. Bank korporasi punya NPL rendah pada tahun biasa, tetapi satu debitur besar yang gagal bayar dapat menaikkannya secara tiba-tiba. Perbedaan ini kami bahas di empat mesin laba bank besar dan di bagian risiko lembar BBRI serta BMRI.
Daftar periksa saat membaca laporan
- Catat NPL gross dan net untuk beberapa triwulan berturut-turut, bukan satu titik saja.
- Lihat kolektibilitas 2 atau loan at risk sebagai sinyal awal.
- Hitung coverage dan bandingkan arahnya dengan arah laba.
- Periksa NPL per segmen: mikro, konsumer, UMKM, korporasi. Kenaikan di satu segmen bisa tersembunyi di angka total.
- Baca penjelasan manajemen di materi paparan kinerja, terutama bila ada sektor tertentu yang disebut bermasalah.
Tanya-jawab ringkas seputar lembar ini
Apa beda NPL gross dan NPL net?
NPL gross memakai seluruh kredit bermasalah. NPL net memperhitungkan cadangan yang sudah disisihkan untuk kredit itu, sehingga angkanya lebih kecil.
Apakah coverage di atas 100% berarti bank pasti aman?
Tidak pasti, tetapi artinya cadangan lebih besar daripada kredit bermasalah yang tercatat. Tetap perhatikan kolektibilitas 2 dan kredit restrukturisasi yang bisa memburuk.
Mengapa bank mikro wajar punya NPL lebih tinggi?
Nasabahnya lebih rentan terhadap guncangan pendapatan. Bank mengimbanginya dengan bunga yang lebih tinggi dan penyebaran risiko ke banyak peminjam kecil.
Catatan risiko. NPL rendah hari ini tidak mengunci kualitas kredit esok hari. Uraian ini untuk latihan membaca laporan, bukan sinyal transaksi saham bank.